Что на самом деле меняется и останется ли у казахстанцев возможность пользоваться своими пенсионными накоплениями до выхода на пенсию, разобралась корреспондент Caravan.kz.
На открытых НПА обсуждают проект постановления по пенсионным выплатам, сформированным за счет обязательных пенсионных взносов. И, судя по ожидаемым результатам, пенсию будут считать по правилам пенсионного аннуитета. А это уже совсем другая математика: система будет учитывать, как долго вы будете жить, сколько денег съест инфляция, какую доходность принесут облигации и депозиты. И ее совсем не будет волновать вопрос, нужны ли вам пенсионные здесь и сейчас.
Как было?
Ещё вчера система была понятной даже тем, кто не открывал экономических учебников. Раньше существовал порог достаточности - сумма, которая, по расчётам государства, должна остаться у человека на старость. Всё, что сверху, можно было использовать: на жильё, лечение, другие цели. ЕНПФ считал этот порог так: брал минимальный размер прожиточного минимума, умножал на условный срок жизни после выхода на пенсию и учитывал доходность, которую мог получить. Фонд публиковал таблицы с порогами минимальных достаточности накоплений для разных возрастов на своем сайте. Люди смотрели на таблицу, сравнивали со своими накоплениями и понимали, сколько смогут изъять.
Что изменится?
Если проект постановления примут, то таблица в своём привычном виде уже не будет актуальной. Вместо неё появится расчёт «на основе стоимости отложенного пожизненного аннуитета». Теперь государство будет считать не минимум, необходимый для жизни, а, сколько будет стоить ваш пенсионный аннуитет у страховых компаний. А это значит, денег должно хватить при любом сценарии. И эти сценарии должны учитывать всё: доходность, инфляцию, риски и, главное, сколько вы можете прожить.
Платить будут пожизненно
Раньше пенсионные накопления распределяли на очень ограниченный срок. В прошлом году управляющему директору филиала ЕНПФ Мурату Шарипову задали вопрос: «На сколько лет рассчитаны выплаты накопительной части?» Ответ был: «На 15 лет». То есть человек выходит на пенсию в 63 года, и к 78 его накопления могут закончиться. А дальше? Идти к детям? Искать подработку? Новая модель пытается этот риск убрать. И делает это радикально. Теперь денег должно хватить не на 15 лет, а на всю жизнь. Когда человек покупает аннуитет, компания должна гарантировать выплаты, даже если он проживёт очень долго, поэтому она считает не среднюю продолжительность жизни, а вероятность дожития до разных возрастов.
Почему долгожители - это проблема?
В научной статье, в которой используется математическая модель для покупки аннуитета, показано, что, если человек дожил до 60, его шансы дожить до 80 лет повышаются. Вероятность дожить до 90 лет для 75-летнего мужчины может быть 40–46 %. И чем позже человек выходит на пенсию, тем больше шансов у него стать долгожителем. А это значит, что считать теперь будут не до 78 лет, а, скорее, до 85–90. И каждые дополнительные 5 лет жизни - это плюс миллионы к необходимым накоплениям.
Сколько теперь нужно денег?
Идём дальше. Пенсионный аннуитет учитывает доходность ЕНПФ и инфляцию. Чем ниже доходность, тем больше нужно денег. Чем выше инфляция, тем больше нужно денег. Как будут строить прогнозы? Скорее всего, будут разные сценарии: базовый, оптимистичный и пессимистичный.
Допустим, человек хочет получать 150 тысяч тенге в месяц, или 1,8 млн в год. Он выходит на пенсию в 63 и живёт условно до 85 - 22 года. Хотя, как мы уже выяснили, может и дольше. Дальше учитывают экономику. Если всё хорошо (доходность высокая, инфляция контролируемая), нужно около 19 млн тенге. Если считать реалистично - около 35 млн. Если всё плохо – почти 40 млн. И это только чтобы получать те самые 150 тысяч.
А теперь — холодный душ
Так вот, даже по самому оптимистичному сценарию порог достаточности увеличивается в 1,5-2 раза. Да, он становится живым показателем, адекватным. Если снижаются ставки, растёт инфляция, сумма автоматически увеличивается. Если экономика ухудшается, порог, наоборот, становится ещё более жёстким. Но какая зарплата нужна, чтобы накопить 33 млн к 63 годам? Если учитывать, что мы отчисляем около 10 %, то получать в течение всей жизни нужно не менее 600 тыс. тенге. Стабильно. Десятилетиями. Без перегораний и выходов в декрет. А где у нас такие зарплаты? Вопрос риторический.
Про лечение и ипотеку можно забыть?
Теперь переходим к самому больному. Если будет такой порог, то пенсионные уже вряд ли снимешь. Распоряжаться ими будет всё сложнее, потому что между «хватит на 15 лет» и «хватит на всю жизнь» лежит разница в десятки миллионов тенге. А значит, прощай лечение за счет пенсионки и погашение ипотечных займов.
С одной стороны, реформа пенсионных выплат выглядит логично. Система больше не хочет, чтобы деньги заканчивались раньше, чем жизнь. Но такая система будет дороже, и лишних накоплений может просто не быть. И чем дальше, тем меньше будет шансов что-то взять из пенсионки для жизни здесь и сейчас.