ИНФОРМАЦИОННОЕ АГЕНТСТВО KZ-TODAY: ОБЗОР МИРОВОГО РЫНКА НИКЕЛЯ В НАЧАЛЕ ИЮНЯ 2004 Г.

В мае на рынке никеля сформировался понижательный тренд, что было вызвано принятием превентивных мер властями Китая, направленных на недопущение «перегрева» национальной экономики и снижение инфляции. Для участников рынка это явилось сигналом к снижению спроса на цветные металлы, ведущим потребителем которых является Китай. Власти Китая уже несколько раз на протяжении 2004 года ограничивали кредитование банками в первую очередь строительных предприятий, а также предприятий, связанных со стальным и алюминиевым производством. Данное решение спровоцировало снижение мировых цен на металлы, сырье, а также котировок акций металлургических компаний. Это явилось следствием озабоченности участников товарных и финансовых рынков относительно возможных проблем в экономике Китая, которая в последнее время была основным фактором роста цен на мировых товарных рынках. В то же время Китай в первом квартале увеличил внутреннее производство никеля на 25%, или до 21 тыс. тонн, что наравне с монетарной политикой китайских властей вносит элемент неопределенности относительно будущих поставок никеля в эту страну и соответственно динамики цен на мировом рынке.
В минувшем году катаклизмы, связанные с изменением спроса на металлы и последующим ростом цен, происходили на различных рынках. В некоторых случаях этот рост на много процентных пунктов превосходил даже самые смелые прогнозы аналитиков, внося дисбаланс в рыночный механизм. Объяснения ценовым колебаниям никеля выглядят у разных источников по-разному, хотя есть и одно общее: рынок находится в состоянии значительного дисбаланса, и виноваты в этом растущие запросы Китая. Действительно, увеличив потребление нержавеющих сталей за 2003 год более чем на 600 тыс. т, Китай стал крупнейшим потребителем материалов данного класса, задав тем самым темп развития сталелитейной индустрии и соответственно никелевой промышленности. А мировые производители никеля, удачно сыграв на повышении, и регулируя биржевые запасы металла на складах, сумели удержать рынок в фазе роста на протяжении всего года. Правда, здесь можно найти и адекватное объяснение: столь высокий скачок цен на никель есть, по сути, не что иное, как финансовые спекуляции крупных инвесторов. Вообще последние тенденции на рынке формируются под влиянием загадочного по своим масштабам китайского экономического роста. В большинстве отчетов эта страна представляется некоей бездонной бочкой, в которой исчезают металл, сырье и пиломатериалы, а государственная практика закрытия информации о текущем состоянии дел вместе с различиями в менталитете вообще сделали из Китая этакий демонический персонаж, перекраивающий по своему усмотрению целые рынки. Отсюда их нынешняя непредсказуемость.
Австралийская компания WMC Resources, один из крупнейших в мире производителей никеля, заявила, что текущие цены на никель «необоснованно высоки», и что баланс между спросом и предложением будет поддерживаться в течение нескольких следующих лет за счет роста промышленного производства и спроса со стороны Китая, однако в среднесрочной перспективе запасы мировых рынков будут сокращаться.
Канадская компания Inco, второй по величине в мире производитель никеля, объявила об увеличении планов по его производству на 2004 г. Первоначальной целью компании на 2004 г. было достижение производства никеля в 227 тыс. т, однако исследования конъюнктуры рынка и растущий спрос на никель позволили компании повысить планку на текущий год до 231 тыс. т. В первом квартале 2004 г. компания Inco выпустила 57,7 тыс. т никеля, что на 15% больше, чем в первом квартале 2003 г.
Компания Inco сообщила также, что она дает право выбора своим рабочим в Индонезии — уехать или остаться. Компания сообщила, что готова временно переместить рабочих в более безопасное место. Напомним, что в прошлом году нефтяная корпорация Exxon Mobil была вынуждена закрыть одно из месторождений в Индонезии с марта по сентябрь из-за нападений сепаратистов. Индонезийское подразделение Inco — компания PT International Nickel Indonesia производит около 90% никеля в стране, а в прошлом году производство выросло на 44% или до 9,3 тыс. т.
Компания BHP Billiton объявила о намерении освоения латеритного никелевого месторождения Рейвенсторп в Западной Австралии и о расширении мощностей на своем кобальт-никелевом рафинировочном заводе в г. Ябулу, шт. Квинсленд. Когда эти планы осуществятся, BHP Billiton станет третьей по величине компанией в мире (после Норильского никеля и канадской Inco) по производству никеля. Капитальные затраты на осуществление проекта оцениваются почти в $1,4 млрд., из них $1 млрд. будет затрачен на строительство трех карьеров и гидрометаллургического завода на месторождении. Осуществление проекта начнется в конце 2004 г., а производство продукции из руд месторождения Рейвенсторп — в 2007 г. Завод в г. Ябулу сможет производить 76 тыс. т рафинированного никеля и 3,5 тыс. т кобальта в год.
Компания Норильский никель в 2004 г. может дополнительно поставить на мировой рынок около 15 тыс. т никеля из запасов. С учетом продаж металла со складов общий объем продаж никеля в 2004 г. составит 245 тыс. т. Таким образом, в этом году Норильский никель снизит поставки никеля на 21% (в 2003 г. компания экспортировала 297 тыс. т никеля с учетом примерно 70 тыс. т, использованных в качестве залога под кредит западных банков). Норильский никель является крупнейшим в мире производителем никеля и металлов платиновой группы. В 2003 г. комбинатом произведено 238 тыс. т никеля — на 19 тыс. т больше, чем в 2002 г., а доля никеля в общем объеме выручки составила 57% (в 2003 г. — 54%), меди — 16% (23%), платины — 9% (13%), палладия -11% (6%), золота — 7% (4%). При этом значительно изменилась география поставок: доля европейских потребителей в общем объеме продаж снизилась с 73% в 2002 г. до 59% в 2003 г., азиатских — выросла с 8% до 18%, американских — с 9% до 10%. Поставки на внутренний рынок выросли с 10% до 13%.
Цены на никель в 2004 году должны вырасти в среднем на 14% по сравнению с минувшим годом. О таком прогнозе сообщил президент индонезийской горнодобывающей компании PT Aneka Tambang Суманагара. По его мнению, средняя цена на тонну никеля в 2004 году составит $11000 против $9637 в 2003 году в связи с недостаточным предложением и растущим мировым спросом. Китайская промышленность особенно нуждается в этом металле для производства нержавеющей стали. «По нашим оценкам, Китай в 2003 году использовал на 50% никеля больше, (чем в 2002 году)», — сказал Суманагара. На мировом рынке в этом году будет не хватать 30 тыс. тонн никеля. «Мы ждем, что до 2006 года цены на никель останутся высокими, в основном, благодаря хорошему спросу, особенно со стороны Китая. В 2006 году цены должны начать снижаться в связи с поступлением на рынок металла из новых месторождений», — сказал Суманагара.
В 2004 году прогнозируется дефицит никеля на рынке. Но по прогнозу Международной группы по изучению никеля (INSG), мировое производство этого металла в 2004 г. должно составить 1,28 млн. т. Напомним, что в 2003 г. мировое производство никеля было на уровне 1,2 млн. т. Однако, как уточняется в сообщении INSG, этого увеличения будет не достаточно для того, чтобы полностью удовлетворить мировой спрос на никель, поскольку потребление никеля в 2004 г. ожидается на уровне 1,3 млн. т (в 2003 г. этот показатель равнялся 1,24 млн. т).
Эксперт ИА KZ-today Владислав НИКОЛАЕВ